Le secteur bancaire vietnamien 2024 : stable sous pression, en quête de croissance

Au cours des neuf premiers mois de 2024, le secteur bancaire vietnamien a maintenu sa stabilité malgré la pression exercée par les catastrophes naturelles et les taux d'intérêt interbancaires élevés. Un récent rapport de la société Vietnam Investment Credit Rating Joint Stock Company (VIS Rating) a montré que les grandes banques ont résolument surmonté les difficultés, tandis que les petites banques sont confrontées à des risques de liquidité et de rentabilité.

La Banque d'État a récemment mis en place de nombreuses solutions opportunes pour soutenir le secteur bancaire. (Photo : Vietnam+)

Stabilité grâce à la gestion des risques et aux politiques flexibles

Rapport de Cote VIS a affirmé qu'au cours des 9 premiers mois de 2024, le système bancaire vietnamien a maintenu la stabilité de la qualité des actifs, malgré l'impact de la tempête Yagi et la pression du marché.

Le total des crédits en cours dans les zones touchées par la tempête ne représente qu'environ 1 % du secteur, en raison des restrictions de prêt dans les provinces du nord sinistrées.

La Banque d'État du Vietnam (SBV) a rapidement mis en place des mesures de soutien, telles que la restructuration de la dette et l'octroi de prêts à faible taux d'intérêt aux emprunteurs concernés, contribuant ainsi à alléger le fardeau du remboursement de la dette des clients. Ainsi, le taux de créances douteuses de l'ensemble du secteur s'est maintenu à 2,4 % par rapport au trimestre précédent, garantissant ainsi la stabilité de l'ensemble du système.

Les grandes banques, en particulier les banques publiques, ont enregistré une baisse du ratio de nouvelles créances en souffrance grâce à une amélioration des créances douteuses importantes et à une gestion rigoureuse du crédit. Par exemple, VietinBank (CTG) et Vietcombank (VCB) ont obtenu des résultats positifs grâce à leurs efforts de recouvrement des créances et de réduction des coûts du crédit.

Alors que les grandes banques restent stables, les petites et moyennes banques telles que PGBank (PGB), SaigonBank (SGB) et certaines autres banques commerciales subissent davantage de pression.

Le rendement des actifs (ROAA) a diminué de 1,6 % à 1,5 % en raison de la réduction de la marge nette d'intérêt (NIM) et de la hausse des coûts du crédit.

Notamment, à partir de la mi-octobre 2024, les taux d'intérêt interbancaires au jour le jour ont augmenté de 3,5 %, pour atteindre une moyenne de 6 %. Cette hausse a affecté les petites banques qui dépendent de financements à court terme et a entraîné une augmentation des emprunts interbancaires.

Selon VIS Rating, près de 30 % des banques sont considérées comme ayant des profils de risque d'actifs faibles, contre 22 % en 2023. Cela montre la pression croissante exercée sur les petites banques pour maintenir leur stabilité et leur rentabilité.

VIS Rating s'attend à ce que la croissance du crédit, notamment dans le secteur des prêts immobiliers, aide les banques à améliorer leur rentabilité et à stabiliser la qualité de leurs actifs. Pour des groupes bancaires tels que Techcombank (TCB), MBBank (MBB) et ACB , la rentabilité est nettement différenciée. Certaines banques bénéficient de stratégies visant à réduire le risque de crédit et à accroître le recouvrement des créances.

Grâce à des mesures de restructuration et de levée de capitaux, les grandes banques cherchent également à conserver leurs capitaux grâce au versement de dividendes en actions. Cela contribue non seulement à renforcer les marges de sécurité, mais aussi à soutenir la stabilité financière à long terme.

Attentes de reprise en fin d'année

VIS Rating prévoit une amélioration du taux de croissance du crédit et des bénéfices du secteur bancaire au quatrième trimestre 2024, avec un ROAA annuel attendu de 1,6 %. Les grandes banques continuent de jouer un rôle moteur dans la stabilité et le développement du marché financier.

Toutefois, le rapport indique également que les risques de liquidité augmentent à mesure que les petites banques dépendent de plus en plus du financement à court terme du marché dans un contexte de hausse des taux d’intérêt.

Le ratio des dépôts à vue (CASA) est resté stable à 19 %, mais le ratio prêts/dépôts (LDR) à l'échelle du secteur est resté élevé à 106 %.

Le ratio des capitaux propres corporels sur le total des actifs corporels (TCE/TA) à l'échelle du secteur est resté inchangé par rapport au trimestre précédent à 8,8 %, ce qui indique une marge limitée d'amélioration du capital.

Il est à noter que le ratio de couverture de la durée de vie des prêts (LLCR) moyen à l'échelle du secteur est de 83 %, mais de nombreuses petites et moyennes banques sont encore en dessous de cette moyenne, ce qui augmente le risque s'il n'y a pas de solution rapide.

« Au cours des neuf premiers mois de 2024, le système bancaire vietnamien présente une situation multidimensionnelle : à la fois stable sous pression et en difficulté d'adaptation aux nouveaux défis. Dans ce contexte, la coordination entre les politiques réglementaires et la capacité de gestion des risques déterminera le succès de la protection des intérêts du système financier et du soutien au développement économique durable », conclut le rapport de VIS Rating.

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