Куда «потекли» банковские кредиты в первом квартале?

В первом квартале этого года кредитование по-прежнему оставалось проблемой для банковской системы. В первые два месяца года этот показатель составил отрицательные 0,72%. К концу марта кредитование экономики вновь выросло, достигнув 0,9%. Однако этот показатель является средним по всей системе, и динамика каждого банка индивидуальна.

Список банков с высоким ростом кредитования в первом квартале полностью принадлежит частному банковскому сектору. LPBank возглавляет список с ростом кредитования на 11,7% за первые три месяца года.

К концу первого квартала объём непогашенных кредитов банка достиг более 307 000 млрд донгов, увеличившись более чем на 30 000 млрд донгов по сравнению с началом года. Наибольший объём капитала получили секторы оптовой и розничной торговли, авторемонта, мотоциклов, скутеров и других транспортных средств. За первые три месяца года объём непогашенных кредитов увеличился примерно на 15 000 млрд донгов. На этот сектор также приходится четверть от общего объёма непогашенных кредитов LPBank.

В отличие от этого банка, большая часть непогашенных кредитов Техкомбанка , занимающего второе место по росту кредитования во всей системе, направлена на операции с недвижимостью.

К концу первого квартала Techcombank выдал кредитов на сумму более 539 трлн донгов, что более чем на 37,4 трлн донгов больше, чем в начале года. Из них более 17 трлн донгов было выделено на кредитование недвижимости. Доля этого сегмента в общем объёме выданных кредитов увеличилась с 35,21% в начале года до 35,98% к концу первого квартала.

Второе место по масштабу роста объёма выданных кредитов в Techcombank занимает профессиональная, научная и технологическая деятельность, объём которой в первом квартале увеличился почти на 10 000 млрд донгов. В 2023 году этому сектору будет выдано кредитов на сумму более 500 млрд донгов.

Помимо Techcombank, другие банки также зафиксировали рост непогашенных кредитов на профессиональную, научную и технологическую деятельность : SHB зафиксировал более 3 200 млрд донгов (увеличение почти на 3 000 млрд донгов в первом квартале), MB зафиксировал более 600 млрд донгов (увеличение более чем на 30 млрд донгов).

Согласно расследованию VnExpress , в конце 2023 года Techcombank и GSM — компания электрических такси миллиардера Фам Нят Выонга — зарегистрировали обеспеченную сделку, в рамках которой GSM передала Techcombank в залог 3598 автомобилей VinFast. SHB, MB и ряд других банков также зарегистрировали обеспеченные сделки с GSM с начала этого года.

В первом квартале банковская группа, включая HDBank и NVB, зафиксировала рост объёма выданных кредитов более чем на 5%. К концу марта HDBank выдал кредитов на сумму более 360 000 млрд донгов, что примерно на 20 000 млрд донгов больше, чем в начале года (5,5%). Согласно финансовому отчёту, наибольший рост продемонстрировали два сектора: строительство и оптовая и розничная торговля.

Наибольшую долю в группе HDBank составляют операции с недвижимостью или кредитование предприятий и домохозяйств, однако по итогам первых трех месяцев года эта доля существенно не изменилась.

По сравнению с другими банками, NVB входит в группу банков с высоким ростом кредитования, что обусловлено, главным образом, низким уровнем базы в системе. Объём непогашенных кредитов этого банка к концу первого квартала составил более 58 300 млрд донгов, что примерно на 3 000 млрд донгов больше, чем в начале года. Рост объёма непогашенных кредитов также является позитивным сигналом для NVB, поскольку соотношение проблемной задолженности к непогашенным кредитам этого банка находится на одном из самых высоких показателей в системе (почти 29% к концу первого квартала).

Рост кредитования находится в диапазоне 4–5% у трёх банков, включая OCB, EIB и MSB. При этом MSB имеет схожую с Techcombank склонность к риску, сосредоточившись на операциях с недвижимостью и технологиях, а также на научно-технических услугах.

В группе государственных банков изменение было несколько более скромным, отчасти из-за высокого уровня непогашенных кредитов, превышающего 1 квадриллион донгов. VietinBank продемонстрировал наибольший прирост непогашенных кредитов в этой группе – 2,8%. BID увеличил объём непогашенных кредитов почти на 1% в первом квартале, в то время как Vietcombank сократил объём непогашенных кредитов на 0,3%.

Помимо Vietcombank, снижение непогашенной задолженности в первом квартале также зафиксировали TPBank и ABBank.

Объём кредитования ABBank к концу первого квартала превысил 79 000 млрд донгов, что более чем на 19% меньше, чем в начале года. Банк не предоставил подробных объяснений изменения объёма непогашенной задолженности, однако в пояснительной записке было отмечено, что изменение в основном касалось краткосрочной задолженности (снижение с 56 900 млрд донгов до 41 200 млрд донгов).

По данным аналитической группы компании SSI Securities (SSI Research), низкие темпы роста кредитования в начале года отражают слабый спрос на кредиты в экономике. За исключением кредитования недвижимости (рост на 1,52%) и секторов, связанных с ценными бумагами (рост на 2,56%), большинство отраслей испытывают трудности, особенно потребительское кредитование (снижение на 1,77%). «Это объясняет, почему внутреннее потребление не восстановилось в первые два месяца 2024 года. Однако в марте ситуация начала улучшаться», — комментируют в SSI Research.

В частности, приток кредитов в сектор недвижимости продолжает расширяться из-за высокого спроса на капитал со стороны инвесторов и необходимости реструктуризации кредитов.

«Если исключить лот облигаций An Dong (связанный с Van Thinh Phat), предполагаемый объём небанковских корпоративных облигаций, подлежащих погашению в первые два месяца года, составляет около 10 000 млрд донгов. Мы полагаем, что мероприятия по реструктуризации кредитов могут ограничить признание безнадежной задолженности в ближайшие кварталы», — подсчитала аналитическая группа.

TN (по данным VnE)

Источник