70 инвестиционных фондов делятся возможностями в «зиму капиталовложений»

Вьетнам является привлекательным рынком для инвесторов, но ожидаемая «зима капитала» продолжится, заставляя компании создавать долгосрочную стоимость и искать возможности для связи с подходящими инвесторами. В настоящее время не только компании пытаются найти потоки капитала, но и инвесторы также пытаются создать портфели и потенциальные инвестиционные ориентации.

Что привлекает инвесторов?

По данным Главного статистического управления, по состоянию на 20 июня 2023 года иностранный инвестиционный капитал, включая общий вновь зарегистрированный капитал, скорректированный капитал и капитальные взносы на покупку акций по всей стране, достиг более 13,43 млрд долларов США. Общий инвестиционный капитал снизился, но снижение сократилось по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что является положительным сигналом в привлечении прямых иностранных инвестиций.

Обрабатывающая и производственная промышленность продолжает оставаться «магнитом», притягивающим ПИИ-капитал с более чем 8,46 млрд. долл. США, что составляет почти 63% от общего зарегистрированного инвестиционного капитала. Далее следуют финансовый и банковский секторы; операции с недвижимостью; профессиональная деятельность, наука и технологии...

Развитие стартапов также является ярким пятном, привлекающим инвестиции. Общий объем инвестиций во вьетнамские стартапы достиг 634 миллионов долларов США через 134 сделки, согласно отчету Vietnam Innovation and Technology Investment Report 2023, опубликованному в марте этого года.

Со стороны инвесторов, посетивших InnoEx в этом году, г-жа Нгуен Кхань Ван — директор по прямым инвестициям в акционерный капитал компании Thien Viet Securities JSC (TVS), одного из ранних инвесторов технологического единорога MoMo, заявила, что компания не считает технологии обязательным условием успеха стартапа, а скорее считает, что их применимость на достаточно большом потенциальном рынке.

Помимо требований к команде и стадии разработки, г-жа Ван ожидает, что стартапы смогут продемонстрировать пригодность решения во Вьетнаме: «Проверенные решения на других развивающихся рынках Юго-Восточной Азии являются одним из хороших показателей. Можете ли вы подумать и внести соответствующие изменения, привнося эти модели во Вьетнам с его собственными особенностями с точки зрения людей и культуры? Создадут ли правовая база и макроэкономика Вьетнама благоприятные условия для разработки этого решения в долгосрочной перспективе? Вот вопросы, которые я задаю перед тем, как принять решение об инвестировании».

TVS заявила, что компания может инвестировать венчурный капитал в размере от 1 до 5 миллионов долларов в стартапы на этапе серии А, а также иметь капитал для предоставления краткосрочных кредитов в соответствии с потребностями бизнеса.

По словам г-жи Нгуен Кхань Ван, тремя наиболее важными и неизменными факторами для инвесторов, принимающих решение об инвестировании, являются: бизнес-модель, потенциальный размер рынка и человеческий фактор, включая основателя и ключевую управленческую команду.

2023 год — время «испытания огнем» для бизнеса

Привлекательность вьетнамского рынка для инвесторов по-прежнему очень велика, но макроэкономический контекст делает 2023 год временем испытаний для бизнеса. С начала года банковские процентные ставки выросли в сочетании со многими сложными событиями в мировой ситуации, заставляя инвесторов постепенно сокращать свои источники капитала. В сложных условиях бизнесу нужно больше возможностей для установления связей и поиска подходящих инвесторов. Существует множество историй успеха между бизнес-единицами и инвесторами, когда у них есть общая «точка соприкосновения».

По словам г-на Нгуена Нгок Туэ - инвестиционного директора банковского сектора - TVS, в контексте осторожных инвесторов, предприятиям необходимо продемонстрировать фактор «инновации», чтобы привлечь их к инвестированию. Инновация не обязательно заключается в развитии новой отрасли, вам просто нужно улучшить производственный процесс или предоставить услуги и доказать, что это эффективно, продукт будет замечен.

Кроме того, в Инвестиционной зоне в рамках InnoEx инвесторы также обсудили тенденцию импакт-инвестирования. Инвесторы согласились, что инвестирование в эту сферу требует больше усилий, а также большей тщательности в измерении и демонстрации влияния решения на общество. Поэтому убедить инвесторов инвестировать также сложнее, чем в технологические решения в других быстрорастущих областях.

«В то время как венчурный капитал и частный капитал за последние годы значительно сократились на 40–50%, инвестиции в импакт-проекты сократились всего на 7%. Это показывает, что сектор устойчив во время кризиса. У инвесторов в импакт-проекты по-прежнему есть большой доступный капитал для инвестирования в действительно качественные стартапы, которые они ищут на рынке», — сказала Анджела Тэй, инвестор AgFunder.

Г-жа Анджела Тэй посоветовала основателям также расширить свой подход к инвесторам не только в Азии, но также в Европе и Америке, поскольку большинство инвесторов в этой области появляются на другой стороне полушария.

InnoEx 2023 организован Ассоциацией молодых предпринимателей города Хошимин (YBA), Центром поддержки стартапов города Хошимин (BSSC), IBP Investment Promotion and Business Support Joint Stock Company и пройдет в конце августа в городе Хошимин. В рамках мероприятия InnoEx 2023 состоялось множество впечатляющих мероприятий, таких как Форум лидеров бизнеса и пионеров - InnoEx Forum, Зеленый экономический форум - Green Summit, Форум генеральных директоров Вьетнама, Конкурс стартапного колеса; Выставка, Инвестиционный форум, Образование и обучение и Объединение талантов в инновационной экосистеме.

InnoEx 2023, в котором примут участие более 20 000 человек, также открывает площадку для установления инвестиционных связей и глубоких инновационных контактов между примерно 70 инвестиционными фондами, банками, вьетнамскими и международными финансовыми институтами, а также более чем 200 предприятиями и стартапами из 52 стран и территорий.

Ле Тхань

Источник