Le capital légal actuel d'une banque est de 3 000 milliards de VND, selon le décret n° 141/2006/ND-CP. Cependant, afin de garantir des ratios de sécurité dans un contexte de croissance économique fulgurante et de concurrence féroce, la plupart des banques ont multiplié leur capital statutaire par plusieurs dizaines de fois le niveau minimum.

Pour disposer du capital social « énorme » actuel, de nombreuses banques ont accepté de ne pas verser de dividendes en espèces pendant de nombreuses années.

Lors de l'atelier « Construire un groupe financier durable au Vietnam », organisé le 5 décembre, l'avocat Truong Thanh Duc, directeur du cabinet ANVI, a déclaré que les actionnaires des banques commerciales privées par actions ont souvent tendance à augmenter leur taux de participation. Par conséquent, les augmentations de capital proviennent principalement de particuliers, et de nombreux actionnaires augmentent même leur participation avec des capitaux personnels.

Selon M. Duc, cela a conduit à une situation où, à certaines périodes, on estime que plus de la moitié des banques par actions sont contrôlées par quelques individus seulement.

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L'avocat Truong Thanh Duc (au milieu) : À certaines périodes, on estime que plus de la moitié des banques par actions sont contrôlées par quelques individus seulement. Photo : VietTimes.

Toutefois, contrairement à la feuille de route visant à réduire le solde créditeur impayé (pour un client de 15 %, en réduisant chaque année de 1 %, jusqu'à 10 % des capitaux propres à partir de 2029, réduisant de la même manière l'encours de la dette pour chaque groupe de clients et personne liée de 25 % à 15 %), il n'y a pas eu de feuille de route spécifique pour réduire la propriété du capital, mais la pleine autorité est donnée à la Banque d'État.

La loi de 2024 sur les établissements de crédit stipule que les actionnaires individuels ne peuvent détenir qu'un maximum de 5 % du capital social d'une banque, tandis que les actionnaires institutionnels ne peuvent en détenir plus de 10 %. Les établissements de crédit doivent également publier la liste des actionnaires détenant 1 % ou plus du capital social. Cela contribue à la transparence de la supervision des banques. Cependant, à ce jour, seules 23 banques se sont conformées à la réglementation relative à la publication de cette liste.

« Un citoyen non assujetti à l'impôt sur le revenu des personnes physiques, mais actionnaire détenant 1 % du capital d'une banque, ou une entreprise liée à son propriétaire, emprunte une somme importante à la banque. Si les informations détaillées sont rendues publiques, le public les verra et les autorités devront les examiner immédiatement. En revanche, si dix actionnaires, chacun devant détenir près de 1 %, détiennent près de 1 %, le total est presque le double de la limite fixée pour un actionnaire individuel sans obligation de publication, ce qui signifie qu'il n'est pas surveillé de près », a analysé l'avocat Truong Thanh Duc.

Selon cette personne, sans contrôle strict, il est très facile que des capitaux provenant de participations croisées, d’associations et de collusions se produisent.

M. Pham Xuan Hoe, ancien directeur adjoint de l'Institut de stratégie bancaire et vice-président et secrétaire général de l'Association vietnamienne de crédit-bail, a déclaré que si les banques s'intègrent à l'écosystème d'un groupe financier, elles pourront exploiter les unes les autres. Cependant, la limitation réside dans la persistance d'une forte participation croisée, extrêmement difficile à contrôler dans un contexte opaque. À cela s'ajoute la facilité avec laquelle les capitaux circulent vers des entreprises clandestines, ce qui engendre des risques qui se propagent dans tout le système, des incitations internes à contourner la loi et un manque de transparence.

« L'écosystème d'un groupe financier public est plus simple et se limite au secteur financier. En revanche, celui d'un groupe financier privé est plus complexe, avec de nombreuses filiales opérant dans des activités non financières, notamment l'immobilier », a déclaré M. Pham Xuan Hoe.

Lors de l'atelier, le Dr Le Xuan Nghia, membre du Conseil consultatif national de politique financière et monétaire, ancien vice-président du Comité national de surveillance financière, a souligné que la transparence est l'une des exigences les plus importantes de la loi sur les établissements de crédit de 2024. Cependant, il n'est pas facile de vérifier la source des apports en capital pour garantir la transparence, car la transparence générale de la société est encore faible.

Selon M. Nghia, sans de véritables réformes administratives et juridiques, il y aura toujours un manque de transparence comme cela s'est produit à la SCB Bank.

Selon le Dr Nguyen Tri Hieu, expert financier et bancaire, la loi sur les établissements de crédit prévoit que le ratio de propriété des personnes physiques est inférieur à celui des personnes morales. Les actionnaires peuvent contourner la réglementation en utilisant leur nom.

« Mais souvent, cela ne peut être caché aux autorités. Si vous voulez agir de manière radicale, vous pouvez le faire. Enquêter sur un proche d'un employé de la banque n'est pas difficile », a déclaré le Dr Nguyen Tri Hieu.

M. Hieu a proposé que le décret régissant la loi sur les établissements de crédit en 2024 puisse imposer des sanctions, si une banque viole à plusieurs reprises, par exemple 3 fois, sa licence sera révoquée.