Die Zahl der faulen Bankschulden erreicht einen historischen Höchststand, die Deckungsquote ist auf dem niedrigsten Stand seit der Covid-19-Pandemie

ANTD.VN – Die Gewinne der Banken stiegen im zweiten Quartal 2024 leicht an, während die Quote der uneinbringlichen Forderungen zunahm und den niedrigsten Stand seit der Covid-19-Pandemie erreichte.

Der kürzlich veröffentlichte Bericht der FiinGroup zeigt, dass der Nachsteuergewinn der gesamten Bankenbranche im zweiten Quartal 2024 im Vergleich zum ersten Quartal leicht gestiegen ist (nur 6 %). Der Nettozinsertrag stieg angesichts des langsamen Kreditwachstums und der weiterhin niedrigen Nettozinserträge (NIM) leicht an (6 % im Vergleich zum Vorquartal).

Die NIM-Quote der 27 börsennotierten Banken lag im zweiten Quartal 2024 bei 3,43 % und blieb damit das vierte Quartal in Folge am unteren Ende. Dieser Trend war auf die sinkende NIM-Quote der staatlichen Aktienbanken zurückzuführen, die von 2,83 % im ersten Quartal 2024 auf 2,73 % im zweiten Quartal 2024 sank. Im Gegensatz dazu verbesserte sich die NIM-Quote der privaten Aktienbanken (einschließlich VPBank, Techcombank und MB) von 3,88 % auf 3,96 %.

Das Netto-LDR-Verhältnis (Gesamtkredite/Gesamteinlagen) weist weiterhin einen Aufwärtstrend auf und nähert sich dem alten Höchststand. Dies zeigt den hohen Liquiditätsbedarf des Systems im Kontext der Lücke zwischen Kreditwachstum und Einlagen auf einem „negativen“ Niveau.

Der jüngste Anstieg der Einlagenzinsen wird in den kommenden Quartalen einen gewissen Druck auf die NIM-Quote der Branche ausüben, insbesondere bei den staatlichen Geschäftsbanken. Dies ist auf das anhaltende Seitwärtsverhalten des Kreditzinsniveaus aufgrund der schwachen Kreditnachfrage und der Politik der Regierung zurückzuführen, die Zinsen niedrig zu halten, um das Wachstum zu fördern.

Bankenbranche verzeichnet Anstieg der Forderungsausfälle

Während die Rentabilität zu sinken droht, steigt die Forderungsausfallquote und die Fähigkeit der gesamten Branche, uneinbringliche Forderungen zu decken, nimmt ab.

Die Quote der uneinbringlichen Forderungen in der Bilanz von 27 börsennotierten Banken lag Ende Juni 2024 bei 2,21 % und stieg damit wieder auf den historischen Höchststand (2,24 %).

Die Zahl der uneinbringlichen Forderungen nahm zu, während die Rückstellungskosten moderat blieben (dank der Verlängerung des Rundschreibens 02), was zu einer weiteren Verringerung des Rückstellungspuffers führte und die Fähigkeit zur Schuldenbewältigung in der kommenden Zeit einschränkte.

Die Forderungsdeckungsquote (LLCR) wird im zweiten Quartal 2024 auf 81,5 % sinken, den niedrigsten Stand seit dem Ausbruch von Covid-19 und weit entfernt vom Höchststand (143,2 %) im dritten Quartal 2022. Die Neuschuldenquote wird im zweiten Quartal 2024 0,16 % betragen und damit das zweite Quartal in Folge steigen.

Zuvor hatten sich viele Berichte auch mit der Vermögensqualität der Banken befasst. VIS Rating stellte fest, dass die Vermögensqualität vieler kleiner Banken deutlich abnimmt (NCB, BacA Bank, Saigonbank, Vietbank ... verzeichneten eine höhere Rate neu entstandener Problemkredite (NPL) als andere Banken, hauptsächlich aus dem Privatkunden- und KMU-Segment).

Unter den staatlichen Banken stieg die Quote der Problemschulden bei VietinBank und BIDV aufgrund der Bau- und Immobilienbranche.

Darüber hinaus sank die Deckungsquote der uneinbringlichen Forderungen der Branche in den ersten drei Monaten des Jahres 2024 von 89 % auf 82 %. Die staatlichen Banken (VietinBank, BIDV) verzeichneten aufgrund höherer Quoten an Problemkrediten den stärksten Rückgang.

Im Gegensatz dazu stieg die Deckungsquote für uneinbringliche Forderungen einiger Privatbanken dank einer verbesserten Qualität der Vermögenswerte (MB, TPBank) und einer erhöhten Rückstellungsbildung (OCB).

Die Kapitalausstattung der meisten Banken ist in den ersten sechs Monaten des Jahres 2024 gesunken. VIS Rating geht davon aus, dass die Kapitalausstattung der Banken in der zweiten Hälfte des Jahres 2024 aufgrund begrenzter Pläne zur Beschaffung neuen Eigenkapitals weiterhin niedrig bleiben wird.

Einige kleine Banken wie die ABBank und die Viet Capital Bank hatten aufgrund des zunehmend härteren Wettbewerbs um Einlagen Schwierigkeiten, ihre Einlagen zu erhöhen, und mussten verstärkt kurzfristige Interbankenkredite nutzen, um das Kreditwachstum zu unterstützen. Gleichzeitig machten die liquiden Mittel 21 % der gesamten Branchenaktiva aus, unverändert gegenüber dem Vorquartal.

Was Bankaktien betrifft, so schwankt das Kurs-Buchwert-Verhältnis (P/B) von Banken den Analysten der FiinGroup zufolge seit fast zwei Jahren stetig innerhalb einer engen Spanne (1,4-1,6-fach) und liegt damit deutlich unter dem Wert von 2021 bis 2022 (1,7-2,7-fach). Für die Bankenbranche ist dies jedoch eine angemessene Bewertung, die die Bedenken hinsichtlich der Qualität der Vermögenswerte des Bankensystems nach den Folgen der negativen Entwicklungen auf den Unternehmensanleihen- und Immobilienmärkten im Jahr 2022 widerspiegelt.

Nach Einschätzung von FiinGroup sind die Aussichten für den Bankensektor nicht optimistisch, solange der Branchenpreisindex auf seinem Höchststand stagniert, was den Anstieg des Cashflows in diese Aktiengruppe begrenzt.

An der Börse waren Privatpersonen seit Jahresbeginn starke Nettokäufer von Bankaktien (mehr als 16.200 Milliarden VND) und absorbierten damit die gesamte Nettoverkaufskraft von Unternehmen (hauptsächlich ausländischen Investoren).

Quelle: https://www.anninhthudo.vn/no-xau-ngan-hang-tien-den-vung-dinh-lich-su-ty-le-bao-phu-xuong-day-ke-tu-dai-dich-covid-19-post587238.antd