เพื่อหลีกเลี่ยงการคว่ำบาตรรัสเซียและไม่ต้องการถูกสหรัฐฯ บังคับให้ปฏิบัติตามกฎของตน หลายประเทศจึงหันหลังให้กับดอลลาร์สหรัฐ โครงการ NDT ของจีนสามารถเป็น 'กำแพง' ได้หรือไม่

Báo Quốc Tế•17/05/2023

ในช่วงนี้ลูกค้าจำนวนมากเต็มใจที่จะชำระบิลเป็นหยวน เนื่องมาจากวิกฤต เศรษฐกิจ มาตรการคว่ำบาตรรัสเซียจากชาติตะวันตก สถานะที่เติบโตขึ้นของจีน และความกังวลเกี่ยวกับสหรัฐฯ ที่นำเงินดอลลาร์มาใช้เป็นอาวุธ

Né lệnh trừng phạt Nga, không muốn bị Mỹ áp luật chơi, nhiều quốc gia quay lưng với USD, đồng NDT Trung Quốc có thể là ‘bức tường thành’?

ประเทศต่างๆ ที่ต้องการค้าขายกับรัสเซีย แม้จะมีการคว่ำบาตรจากชาติตะวันตก หันมาใช้เงินหยวนของจีนแทนเงินดอลลาร์กันมากขึ้น (ที่มา: รอยเตอร์)

หยวนโชคดี?

Newsan ซึ่งเป็นผู้ค้าปลีกเครื่องใช้ในบ้านรายใหญ่ที่สุดแห่งหนึ่งของอาร์เจนตินา นำเข้าผลิตภัณฑ์ส่วนใหญ่จากจีน จนถึงขณะนี้ บริษัทชำระค่าตู้เย็น ทีวี และส่วนประกอบต่างๆ เป็นเงินดอลลาร์

แต่เมื่อเดือนที่แล้ว ในฐานะส่วนหนึ่งของความพยายามที่จะบรรเทาแรงกดดันต่อเศรษฐกิจของอาร์เจนตินาที่มีปัญหาด้านดอลลาร์ Newsan ได้เปลี่ยนมาชำระเงินธุรกรรมเป็นเงินหยวนจีน (CNY) แทน

“หยวนกำลังมีความสำคัญเพิ่มมากขึ้นในฐานะสกุลเงินในการค้าระหว่างประเทศ” หลุยส์ กัลลี ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของ Newsan กล่าว

เศรษฐกิจของอาร์เจนตินากำลังอยู่ในภาวะวิกฤตอีกครั้ง ภัยแล้งส่งผลกระทบต่อภาคการส่งออกสินค้าเกษตรที่สำคัญ ทำให้เศรษฐกิจที่กำลังดิ้นรนกับภาวะเงินเฟ้อพุ่งสูงอยู่นั้นเข้าสู่ภาวะถดถอย

ขณะที่อุปทานเงินดอลลาร์ของอาร์เจนตินาลดลง รัฐบาล ประกาศในเดือนเมษายน พ.ศ. 2566 ว่าจะชำระเงินสำหรับการนำเข้าสินค้าจากจีนมูลค่า 1 พันล้านดอลลาร์เป็นเงินหยวน และจะชำระเงินสำหรับการนำเข้าสินค้ามูลค่า 790 ล้านดอลลาร์ทุกเดือนนับจากนี้

การเคลื่อนไหวครั้งนี้ยังกระตุ้นให้เกิดข้อตกลงสวอปสกุลเงินที่จะช่วยให้บริษัทต่างๆ สามารถกู้ยืมเงินหยวนจากจีน ซึ่งเป็นพันธมิตรทางการค้ารายใหญ่เป็นอันดับสองของอาร์เจนตินาได้

ข้อตกลงดังกล่าวถือเป็นข่าวดีสำหรับปักกิ่งที่ต้องการให้สกุลเงินของตนถูกใช้งานอย่างแพร่หลายมากขึ้นมานานแล้ว และได้รับอำนาจและเกียรติยศเช่นเดียวกับสหรัฐฯ ที่ได้รับจากอิทธิพลของเงินดอลลาร์สหรัฐที่มีอิทธิพลในระดับโลก

อย่างไรก็ตาม จีนยังคงไม่ประสบความสำเร็จจนกระทั่งเมื่อไม่นานนี้ ทันใดนั้น ลูกค้าจำนวนมากขึ้นก็เต็มใจที่จะชำระบิลด้วยเงินหยวน เนื่องจากวิกฤตเศรษฐกิจในประเทศ การคว่ำบาตรรัสเซียของชาติตะวันตก สถานะของปักกิ่งในฐานะผู้ให้กู้รายใหญ่ และความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับการอยู่ภายใต้การควบคุมของวอชิงตัน

ในกรุงบัวโนสไอเรส ผู้นำเข้าต่างยอมรับการเปลี่ยนแปลงนี้ “ตอนนี้ผู้คนต่างรีบเร่งซื้อสินค้าด้วยเงินหยวน” รูเบน กิโดนี นายหน้าศุลกากรกล่าว “การหาคำสั่งซื้อด้วยเงินดอลลาร์นั้นเป็นเรื่องยาก”

ผู้นำเข้าในอาร์เจนตินาต้องส่งคำสั่งซื้อเป็นเงินดอลลาร์เพื่อขออนุมัติจากรัฐบาล ซึ่งโดยปกติแล้วจะเป็นเงินดอลลาร์ แต่ด้วยภาวะขาดแคลนเงินดอลลาร์ในปัจจุบัน การขออนุมัติจากทางการจึงแทบจะเป็นไปไม่ได้ ส่งผลให้บางอุตสาหกรรมต้องหยุดชะงัก

ด้วยเหตุนี้ คำสั่งซื้อที่ใช้สกุลเงินหยวนจึงได้รับไฟเขียวอย่างรวดเร็ว อเลฮานดรา คอนโคนี ผู้อำนวยการบริหารของหอการค้าการผลิต อุตสาหกรรม และพาณิชย์อาร์เจนตินา-จีน กล่าวว่าบริษัทต่างๆ ในอาร์เจนตินาใช้สกุลเงินหยวนในการชำระเงินค่าคอมพิวเตอร์ สิ่งทอ โทรศัพท์มือถือ และชิ้นส่วนรถจักรยานยนต์มากกว่าครึ่งหนึ่งที่นำเข้าจากประเทศในเอเชียตะวันออกเฉียงเหนือแห่งนี้

ส่วน Newsan ยังคงประมวลผลคำสั่งซื้อใน NDT ทุกสัปดาห์

ในเดือนเมษายน 2023 รัฐบาลบราซิลประกาศว่าบริษัทต่างๆ สามารถชำระธุรกรรมเป็นหยวนได้ ในเดือนมีนาคม บริษัทฝรั่งเศสแห่งหนึ่งยอมรับการชำระเงินเป็นหยวนสำหรับก๊าซธรรมชาติเหลว 65,000 ตัน ไม่กี่สัปดาห์ก่อนหน้านั้น สกุลเงินของจีนกลายเป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในตลาดหลักทรัพย์มอสโก

อย่างไรก็ตาม นักเศรษฐศาสตร์ทั้งภายในและภายนอกจีนต่างมองว่ายังไม่มีสัญญาณบ่งชี้ว่าเงินหยวนจะโค่นดอลลาร์ได้ในเร็วๆ นี้ หากต้องการทำเช่นนั้น ประเทศต่างๆ จะต้องจ่ายเงินให้กันเป็นเงินหยวนมากขึ้น แม้แต่ในธุรกรรมการค้าที่ไม่เกี่ยวข้องกับจีน ซึ่งดูเหมือนจะเป็นเรื่องไกลตัว

การใช้เงินดอลลาร์สหรัฐอย่างแพร่หลายทำให้การแลกเงินเป็นเรื่องง่ายและยากต่อการทดแทน ซึ่งถือเป็นความท้าทายในการยอมรับเงินหยวนซึ่งมีราคาแพงกว่าและไม่สะดวกเนื่องจากมีการหมุนเวียนน้อยกว่านอกประเทศจีน

การชำระเงินด้วยเงินหยวนอย่างต่อเนื่องในช่วงนี้ได้สร้างความก้าวหน้าบางส่วนในการเข้าถึงวิสัยทัศน์ของปักกิ่งที่ให้จีนเป็นผู้นำในการจัดระเบียบเศรษฐกิจโลกที่แยกตัวจากความผันผวนของเงินดอลลาร์และการคว่ำบาตรรัสเซียของชาติตะวันตก

เรื่องนี้กลายมาเป็นสิ่งจำเป็นมากยิ่งขึ้นท่ามกลางความตึงเครียดที่เพิ่มมากขึ้นระหว่างมอสโกว์และวอชิงตัน และปักกิ่งก็กังวลเช่นกันเนื่องจากชาติตะวันตกกำหนดมาตรการคว่ำบาตรบริษัทของรัสเซีย

เซอร์จิโอ มัสซา รัฐมนตรีกระทรวงเศรษฐกิจของอาร์เจนตินา (ขวา) และซู เซียวลี่ เอกอัครราชทูตจีนประจำอาร์เจนตินา หลังลงนามข้อตกลงให้อาร์เจนตินาชำระเงินค่าสินค้าจากจีนเป็นเงินหยวน เมื่อเดือนเมษายน 2023 (ที่มา: AFP/Getty)

สกุลเงินของจีนจะสามารถเป็น 'กำแพงใหญ่' ได้หรือไม่?

จนถึงขณะนี้ ความพยายามเหล่านี้ยังไม่สามารถเปลี่ยนแปลงเศรษฐกิจได้อย่างก้าวกระโดด ประเทศส่วนใหญ่ที่สนใจใช้เงินหยวนกำลังประสบปัญหาทางเศรษฐกิจ (เช่น อาร์เจนตินา) หรือกำลังมองหาวิธีการค้ากับรัสเซียแม้จะมีการคว่ำบาตร (เช่น บราซิล) และแม้ว่าสัดส่วนของเงินหยวนในการค้าโลกจะเพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่าตั้งแต่ปี 2021 แต่เงินหยวนยังมีสัดส่วนไม่ถึง 5%

แต่การเพิ่มขึ้นเล็กน้อยของการหมุนเวียนเงินหยวนระหว่างประเทศยังได้ตอกย้ำแนวคิดที่ว่าสกุลเงินของจีนอาจเป็นปราการต่อกรไม่เพียงแต่การคว่ำบาตรของชาติตะวันตกเท่านั้น แต่ยังรวมถึงดอลลาร์ที่ลอยตัว ความวุ่นวายที่เกิดจากการล่มสลายของธนาคารในสหรัฐฯ หลายแห่ง และความท้าทายด้านเพดานหนี้ที่กำลังจะเกิดขึ้นของวอชิงตันอีกด้วย

สี จุนหยาง รองผู้อำนวยการศูนย์วิจัยการเงินสมัยใหม่ มหาวิทยาลัยการเงินและเศรษฐศาสตร์เซี่ยงไฮ้ กล่าวว่า “อิทธิพลของเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ทำให้โลก ต้องพึ่งพาวอชิงตันอย่างมาก ทำให้ธนาคารกลางสหรัฐกลายเป็นองค์กรที่ตัดสินใจเรื่องการเงินและการเงินของโลก”

ประเทศที่มีความสัมพันธ์ทางการค้าใกล้ชิดกับรัสเซีย เช่น บราซิล เริ่มระมัดระวังมากขึ้นในการพึ่งพาเงินดอลลาร์ ในสุนทรพจน์ที่เซี่ยงไฮ้เมื่อเดือนที่แล้ว ประธานาธิบดีลุยซ์ อินาซิโอ ลูลา ดา ซิลวาของบราซิลเรียกร้องให้กลุ่ม BRICS ซึ่งประกอบด้วยเศรษฐกิจขนาดใหญ่และเศรษฐกิจเกิดใหม่ (บราซิล รัสเซีย อินเดีย จีน และแอฟริกาใต้) เลิกใช้เงินดอลลาร์

แนวคิดดังกล่าวได้รับแรงผลักดันเพิ่มมากขึ้นนับตั้งแต่ฝ่ายตะวันตกได้กำหนดมาตรการคว่ำบาตรต่อองค์กรและบุคคลของรัสเซียเป็นจำนวนมากอย่างที่ไม่เคยมีมาก่อน โดยนำดอลลาร์ไปเป็นอาวุธ

“เห็นได้ชัดว่ามีความสนใจอย่างมาก ไม่ใช่แค่จากจีนและรัสเซียเท่านั้น แต่จากหลายประเทศด้วย ในการค้นหาวิธีอื่นแทนระบบการชำระเงินด้วยดอลลาร์ เนื่องจากทุกคนได้เห็นแนวทางที่สหรัฐฯ สามารถนำเงินดอลลาร์มาใช้เป็นอาวุธได้” อาร์เธอร์ โครเบอร์ หัวหน้าฝ่ายวิจัยที่ Gavekal Dragonomics บริษัทที่ปรึกษาด้านเศรษฐกิจของจีน กล่าว

ปักกิ่งได้ใช้ประโยชน์จากภาวะสุญญากาศที่เกิดจากมาตรการคว่ำบาตรของชาติตะวันตกต่อมอสโกว์ ตามข้อมูลของกรมศุลกากรจีน การค้ากับรัสเซียเพิ่มขึ้น 153% ในเดือนเมษายน 2023 เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันของปีที่แล้ว

ประเทศอื่นๆ ที่ต้องการค้าขายกับรัสเซียแม้จะมีการคว่ำบาตรต่างก็หันมาใช้เงินหยวนเป็นทางเลือกแทนเงินดอลลาร์เพิ่มมากขึ้น

เมื่อเดือนที่แล้ว บังคลาเทศประกาศว่าจะจ่ายเงิน 318 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ให้กับผู้พัฒนาพลังงานนิวเคลียร์ของรัสเซียเป็นเงินหยวน และโอนเงินผ่านเครือข่ายการชำระเงินระหว่างประเทศที่ปักกิ่งพัฒนาขึ้นเพื่อเป็นทางเลือกทดแทนเครือข่ายการชำระเงินของชาติตะวันตก

การชำระเงินยังไม่เกิดขึ้น และมีรายงานว่าสหรัฐฯ ซึ่งเป็นพันธมิตรทางการค้ารายใหญ่ที่สุดของบังกลาเทศ ได้กำหนดมาตรการคว่ำบาตรเพิ่มเติมต่อบริษัทที่เกี่ยวข้อง โดยเตือนธากาไม่ให้ดำเนินการตามที่ประกาศไว้

แต่ปักกิ่งอาจใช้ข้อตกลงทางการค้าเพื่อส่งเสริมการใช้เงินหยวนทั่วโลกอย่างค่อยเป็นค่อยไป นักวิเคราะห์กล่าวว่าเป้าหมายไม่ใช่การเลิกใช้ระบบดอลลาร์โดยสิ้นเชิง แต่เพื่อส่งเสริมการรับรู้ว่าสกุลเงินของจีนมีเสถียรภาพและมีประโยชน์เทียบเท่ากับเงินเยนของญี่ปุ่นหรือเงินยูโร

“เนื่องจากการค้าและการลงทุนของจีนขยายตัวไปต่างประเทศ เราจึงควรมีสนามแข่งขันที่เท่าเทียมกัน” อี้ กัง ผู้ว่าการธนาคารประชาชนแห่งประเทศจีน กล่าวในสุนทรพจน์ที่สถาบันเศรษฐศาสตร์ระหว่างประเทศปีเตอร์สันเมื่อเดือนที่แล้ว “เราเคารพในทางเลือกของธุรกิจและบุคคลต่างๆ เป็นเรื่องดีที่พวกเขาจะใช้เงินหยวน และจะดีเช่นกันหากพวกเขาชอบใช้เงินดอลลาร์ ยูโร หรือเยน... เราต้องการการแข่งขันที่เป็นธรรม”