เพิ่มอัตราดอกเบี้ยการระดมพล

ธนาคารต่างๆ กำลังระดมเงินทุนอย่างแข็งขันผ่านใบรับฝากเงินที่มีอัตราดอกเบี้ยสูงกว่าเงินฝากออมทรัพย์ทั่วไป ตลาดกังวลว่าสัญญาณดังกล่าวอาจนำไปสู่อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง ส่งผลให้ต้นทุนปัจจัยการผลิตของธนาคารเพิ่มขึ้น และบังคับให้ธนาคารต้องปรับอัตราดอกเบี้ยเงินกู้

การแข่งขันใบรับรองเงินฝาก

ธนาคาร Saigon Thuong Tin Commercial Joint Stock Bank ( Sacombank ) เพิ่งออกใบรับรองเงินฝากมูลค่า 5,000 พันล้านดอง มีอายุ 7 ปี อัตราดอกเบี้ยคงที่ 7.1% ในปีแรก อัตราดอกเบี้ยในปีต่อๆ ไปจะปรับตามตลาดอย่างยืดหยุ่น

ดังนั้น ใบรับรองเงินฝากของ Sacombank จึงมีมูลค่าที่ตราไว้ 1 ล้านดอง เงินต้นจะจ่ายครั้งเดียวเมื่อครบกำหนด และดอกเบี้ยจะจ่ายเป็นระยะทุกปี โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ผู้ซื้อใบรับรองเงินฝากของ Sacombank สามารถถอนเงินต้นบางส่วนหรือทั้งหมดก่อนครบกำหนด โอน หรือจำนองเงินต้นเพื่อกู้ยืมในอัตราดอกเบี้ยพิเศษ...

ในทำนองเดียวกัน Vietnam Public Joint Stock Commercial Bank (PVcomBank) เพิ่งออกใบรับรองเงินฝากสำหรับลูกค้ารายบุคคล โดยมีอัตราดอกเบี้ยคงที่ 8% ต่อปี และระยะเวลาฝากสูงสุด 85 เดือน โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ใบรับรองเงินฝากของ PVcomBank มีมูลค่าขั้นต่ำ 10 ล้านดอง และลูกค้าจะได้รับดอกเบี้ยเป็นรายเดือนแทนที่จะเป็นรายปีตามปกติ ซึ่งหมายความว่าหลังจากได้รับดอกเบี้ยรายเดือนแล้ว เจ้าของใบรับรองเงินฝากสามารถออมเงินต่อไปเพื่อเพิ่มจำนวนดอกเบี้ยได้ ในความเป็นจริง ผู้ซื้อใบรับรองเงินฝากของ PVcombBank จะได้รับอัตราดอกเบี้ยจริงสูงกว่าอัตราดอกเบี้ย 8% ต่อปีที่ธนาคารกำหนดไว้

นอกจากการออกใบรับรองเงินฝากแล้ว ธนาคารหลายแห่งยังเตรียมปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินฝาก หลังจากแข่งขันกันปรับลดอัตราดอกเบี้ยมาระยะหนึ่ง สถิติที่ไม่สมบูรณ์แสดงให้เห็นว่าตั้งแต่ต้นเดือนกันยายน ธนาคารพาณิชย์อย่างน้อย 6 แห่งปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินฝากระยะสั้น

ล่าสุดธนาคารเพื่อการเกษตรและสหกรณ์การเกษตร ( อกริแบงก์ ) ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินออมประเภทระยะเวลา 1-2 เดือน ร้อยละ 0.2 เป็นร้อยละ 2 ต่อปี อัตราดอกเบี้ยเงินออมออนไลน์ประเภทระยะเวลา 3-5 เดือน ปรับขึ้น 0.3 เปอร์เซ็นต์ เป็นร้อยละ 2.5 ต่อปี และอัตราดอกเบี้ยเงินออมประเภทระยะเวลา 6-9 เดือน ปรับขึ้นเล็กน้อย 0.1 เปอร์เซ็นต์ เป็นร้อยละ 3.3 ต่อปี

รายงานการวิเคราะห์ล่าสุดของบริษัทหลักทรัพย์ MB Securities Joint Stock Company (MBS) ระบุว่าเหตุผลที่ธนาคารปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินฝากและดึงดูดเงินทุนผ่านช่องทางอื่นๆ เช่น ใบรับรองเงินฝากที่มีอัตราดอกเบี้ยสูงนั้น เพื่อปรับปรุงความสามารถในการแข่งขันของช่องทางการออมเมื่อเทียบกับช่องทางการลงทุนอื่นๆ ทีมวิเคราะห์ของ MBS เชื่อว่าการเพิ่มขึ้นของอัตราดอกเบี้ยเงินฝากนั้นเกิดจากการเติบโตของสินเชื่ออย่างต่อเนื่อง ซึ่งในช่วงเดือนสุดท้ายของปี ความต้องการเงินทุนมักจะเพิ่มขึ้นอย่างมาก

Rục rịch tăng lãi suất huy động- Ảnh 1. — ความต้องการเงินทุนที่สูงในช่วงปลายปีเป็นสาเหตุที่ธนาคารต่างพากันเร่งปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินฝาก ภาพโดย: Lam Giang

ลูกค้ากังวลอัตราดอกเบี้ยเงินกู้เพิ่มสูง

เมื่อเผชิญกับข้อมูลเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยเงินฝากที่เพิ่มขึ้น ผู้คนจำนวนหนึ่งที่กู้ยืมเงินจากธนาคารหรือกำลังจะกู้ยืมเงินเพื่อซื้อบ้าน ใช้จ่าย หรือทำธุรกิจ ต่างกังวลว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากอาจจะเพิ่มขึ้นอีกในอนาคตอันใกล้นี้

นายทราน ตัน ล็อค รองประธานคณะกรรมการธนาคารเอ็กซิมแบงก์ (Eximbank) กล่าวว่า ธนาคารจะตัดสินใจว่าจะปรับอัตราดอกเบี้ยหรือไม่ขึ้นอยู่กับโครงสร้างเงินทุนของแต่ละธนาคาร เนื่องจากหากความต้องการสินเชื่อเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว ธนาคารจะถูกบังคับให้ปรับอัตราดอกเบี้ยเงินฝากระยะยาวเพื่อดึงดูดผู้ฝากเงิน หรือธนาคารคาดการณ์ว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากจะเพิ่มขึ้นในอนาคต จึงตัดสินใจปรับขึ้นล่วงหน้าเพื่อคาดการณ์แนวโน้มตลาด

“อัตราดอกเบี้ยเงินกู้จะเพิ่มขึ้นหรือไม่นั้นขึ้นอยู่กับต้นทุนปัจจัยการผลิตของธนาคาร สมมติว่าธนาคารเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเงินฝากระยะยาว แต่ในขณะเดียวกันก็ระดมเงินฝากระยะยาวจำนวนมากในราคาที่ “ถูก” ต้นทุนปัจจัยการผลิตของธนาคารจะไม่เพิ่มขึ้น และอัตราดอกเบี้ยเงินกู้จะยังคงที่

ในทางกลับกัน ธนาคารต้องการเงินทุนระยะยาว ดังนั้นจึงต้องระดมเงินทุนที่มีอัตราดอกเบี้ยสูง แต่หากไม่มีช่องทางอื่นเพื่อดึงดูดเงินฝากที่มีต้นทุนต่ำ ต้นทุนปัจจัยการผลิตก็จะเพิ่มขึ้น และอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ก็จะเพิ่มขึ้นตามไปด้วยอย่างแน่นอน" นายล็อควิเคราะห์และแสดงความคิดเห็น

นายทราน มินห์ ฮวง ผู้อำนวยการฝ่ายวิจัยและวิเคราะห์ของบริษัทหลักทรัพย์เวียดคอมแบงก์ (VCSB) ให้ความเห็นว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากอาจเพิ่มขึ้นเพื่อให้เงินดองมีความน่าดึงดูดใจ แต่ยังไม่ก่อให้เกิดการแข่งขันด้านอัตราดอกเบี้ย เนื่องจากการดูดซับสินเชื่อที่ช้าของ เศรษฐกิจ ดังนั้น VCBS คาดว่าระดับอัตราดอกเบี้ยเงินกู้จะไม่ผันผวนมากนักในช่วงครึ่งหลังของปี 2567 อย่างไรก็ตาม อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ยังมีความแตกต่างกันในแต่ละอุตสาหกรรมและระดับความเสี่ยงของแต่ละธนาคาร

เมื่อมองจากมุมมองอื่น ผู้เชี่ยวชาญด้านการเงิน นายธนาคาร Nguyen Tri Hieu มีความกังวลว่าในบริบทที่การเติบโตของสินเชื่อไม่ได้เพิ่มขึ้นอย่างมาก แต่ธนาคารยังคงเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเงินฝากหรือออกใบรับรองเงินฝากที่มีดอกเบี้ยสูง ถือเป็นเรื่องที่น่ากังวล

เขากล่าวว่า เป็นไปได้ที่หนี้เสียที่เพิ่มขึ้นอาจทำให้ธนาคารบางแห่งไม่สามารถฟื้นคืนทุนได้ สภาพคล่องลดลง ดังนั้นธนาคารจึงต้องเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเงินฝากเพื่อดึงดูดเงินทุนและสร้างเสถียรภาพให้กับกระแสเงินสด ซึ่งอาจส่งผลให้ต้นทุนการดำเนินงานของธนาคารเพิ่มขึ้น ส่งผลให้อัตราดอกเบี้ยเงินกู้เพิ่มขึ้น

ในการแถลงข่าวรัฐบาลล่าสุด รองผู้ว่าการธนาคารแห่งรัฐเวียดนาม Dao Minh Tu ประเมินว่าอัตราดอกเบี้ยการระดมเงินเพิ่มขึ้น แต่ดอกเบี้ยเงินกู้ลดลง ซึ่งหมายความว่าธนาคารพาณิชย์ต้องแบ่งปันหลายสิ่งหลายอย่างกับธุรกิจ แม้ว่าเงินฝากจะต้องเพิ่มขึ้นเพื่อจ่ายอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นให้กับผู้ฝากเงิน แต่เงินกู้ลดลง ช่องว่างระหว่างปัจจัยนำเข้าและปัจจัยส่งออกจะแคบลง

สินเชื่ออสังหาฯ เพิ่ม

จากมุมมองของฝ่ายบริหารของรัฐ นายเหงียน ดึ๊ก เลห์ รองผู้อำนวยการธนาคารแห่งรัฐเวียดนาม สาขานครโฮจิมินห์ กล่าวว่า ในช่วง 7 เดือนแรกของปี 2567 สินเชื่อทั่วไปในเมืองเพิ่มขึ้น 3.9% แต่สินเชื่อด้านอสังหาริมทรัพย์มีอัตราการเติบโตของสูงถึง 5.5% ซึ่งสินเชื่อที่อยู่อาศัย (รวมถึงที่อยู่อาศัยทางสังคม ที่อยู่อาศัยเชิงพาณิชย์ ที่อยู่อาศัยอื่น ๆ) มีสัดส่วนสูงที่สุด ประมาณ 57% ของสินเชื่ออสังหาริมทรัพย์คงค้างทั้งหมดในพื้นที่

สินเชื่อคงค้างสำหรับโครงการบ้านพักอาศัยสังคมเพิ่มขึ้น 78% เมื่อเทียบกับสิ้นปี 2566 ที่ธนาคารเพิ่มการเบิกจ่ายสำหรับโครงการบ้านพักอาศัยสังคมในพื้นที่ สินเชื่ออสังหาริมทรัพย์เพื่อการผลิตและธุรกิจ เช่น การพัฒนาโครงสร้างพื้นฐานของนิคมอุตสาหกรรม เขตอุตสาหกรรมส่งออก สินเชื่อเพื่อการก่อสร้างสำนักงาน อาคารสูง ร้านอาหาร โรงแรม พื้นที่ท่องเที่ยว ฯลฯ ต่างก็มีอัตราการเติบโตที่ดี

“ผลลัพธ์ของกิจกรรมสินเชื่ออสังหาฯ ในพื้นที่มีความเกี่ยวข้องกับแนวโน้มการเติบโตของตลาด ดังนั้น ธนาคารบางแห่งจึงเพิ่มความดึงดูดเงินฝากเพื่อดำเนินการตามแผนการปล่อยสินเชื่อที่จะเกิดขึ้น สร้างแรงผลักดันให้สินเชื่อคงค้างเพิ่มขึ้นในทุกสาขา” นายเลห์ กล่าว

ที่มา: https://nld.com.vn/ruc-rich-tang-lai-suat-huy-dong-196240910221837352.htm