M&A 후 가치 창출

많은 기업에게 M&A는 발전 과정을 이어가고, 강점을 강화하며, 생태계와 장기적 경쟁력을 완성하기 위한 수단입니다.

많은 기업에게 M&A는 발전 과정을 이어가고, 강점을 강화하며, 생태계와 장기적 경쟁력을 완성하기 위한 수단입니다.

M&A는 기업의 강점을 결합하는 데 도움이 됩니다. 사진: 땀룩으로부터 토지를 인수한 가무다 랜드의 이튼 파크 프로젝트

M&A로 강점을 결합하다

Bamboo Capital Group은 IAG Group(호주)으로부터 AAA Insurance 주식을 매수한 지 3년 만에 이를 M&A 중 및 이후에도 회사가 자랑스러워하는 전형적인 성공적인 거래로 간주합니다.

대나무 캐피탈의 응우옌 통 람 사장은 다우투 신문 기자와의 인터뷰에서 당시 AAA보험은 일련의 어려움에 직면해 있었으며, 2022년 수익은 1,960억 VND에 불과했고, 보상 절차에도 많은 제약이 있었으며, 고객 서비스가 최적화되지 않았다고 밝혔습니다.

인수 후 Bamboo Capital은 고객 유치를 위해 이미지, 메시지, 커뮤니케이션 전략을 쇄신하는 등 포괄적인 구조조정 전략을 실행했습니다. 시장 니즈에 맞춰 새로운 보험 상품을 설계하고, 고객 관리 프로세스와 보상 프로세스를 "빠르고 정확하며 충분한" 수준으로 개선했습니다.

M&A는 '큰 물고기가 작은 물고기를 삼키는' 것이나 인수가 아니라, 장기적인 발전의 기반을 함께 구축하기 위해 불꽃을 계속 타오르게 하는 것입니다.

"AAA Insurance는 단 3년 만에 손해보험 업계 27~32위에서 베트남 15대 손해보험사로 도약하는 놀라운 성과를 거두었습니다. 2024년 매출은 Bamboo Capital 인수 이전보다 약 8배 증가한 1조 5,000억 동(VND)에 달할 것으로 예상됩니다."라고 Lam 씨는 전했습니다.

M&A 이후 시너지 가치에 대해 베트남 청년 기업가 협회 부회장 겸 푹캉 투자 건설 주식회사 대표이사인 루 티 탄 마우 씨는 외국 투자자와 합작 투자나 협력을 할 때는 장기적이고 지속 가능한 목표를 지향해야 한다고 강조했습니다. 이는 현명한 선택입니다.

6~7년 전, 푸크캉은 일본 미쓰비시 상사와 투자 협력을 추진하여 800세대의 국제적 친환경 표준 아파트를 갖춘 다이아몬드 로터스 리버사이드 프로젝트(호치민시 8군)에 성공적으로 투자했습니다.

"5년 만에 첫 아이를 낳았습니다. 친환경 부동산 프로젝트였죠. 안전하고 지속 가능한 사업 철학을 가진 미쓰비시라는 파트너를 만났는데, 같은 철학을 공유하는 분이었어요."라고 마우 씨는 말했습니다.

이 사업가에 따르면, 일본 투자자들은 까다롭지만, 일단 그들의 파트너가 되면 사업이 큰 이익을 얻고 크게 성장할 수 있다고 합니다.

건설 업계의 "거인"인 코테콘스(Coteccons)는 2024년 신남금속(Sinh Nam Metal Company Limited, 베트남)과 UG 베트남 기계전기(UG Vietnam Mechanical and Electrical Company Limited, UG M&E) 두 기업의 자본금 100% 인수를 위한 거래 절차를 완료했습니다. 코테콘스(Coteccons의 계열사)의 투자 이사인 응우옌 쩐 툭 안(Nguyen Tran Thuc Anh)은 "두 회사 모두 코테콘스의 오랜 파트너입니다. 두 회사는 운영 과정에서 확고한 유산을 쌓았고 파트너사들로부터 인정을 받았습니다."라고 말했습니다.

툭 아인 씨에 따르면, 협상은 완료되었지만 거래는 아직 마무리되지 않았습니다. 회사가 구축하고자 하는 가치는 거래 이후 긴 여정을 거쳐야 합니다. 따라서 회사는 양측의 내부 강점을 활용하여 서로에게 가치를 창출하고 사회에도 가치를 창출하고자 합니다.

"저희의 접근 방식은 큰 물고기가 작은 물고기를 삼키는 것과 같은 단순한 M&A나 인수가 아닙니다. 저희는 '계속 불을 지핀다'는 모토를 따릅니다. 즉, 함께 불을 지펴 장기적인 발전의 기반을 구축한다는 의미입니다."라고 Thuc Anh 여사는 덧붙였습니다.

성공적인 M&A 거래를 위한 전략

M&A 거래에서 성공적인 전략을 분석한 Luu Thi Thanh Mau 여사는 관리해야 할 세 가지 사항이 있다고 결론지었습니다.

첫째, 외국 투자자와 협력하기 전에 목표 관리를 철저히 해야 합니다. 외국과 협력할 때는 노동 규율, 투명성, 자금 조달 등 모든 측면을 철저히 준비하고 이행해야 합니다. 그래야 나중에 이익을 얻을 수 있습니다.

둘째, 변화를 어떻게 관리할 것인가. 푹 캉이 130년 역사의 기업을 거느린 9년 된 기업 미쓰비시와 함께 일했을 때, 그들은 설날 둘째 날 새벽 2시에 이메일을 보냈습니다. 따라서 협력이 성공하려면 회사는 설날 둘째 날에도 업무를 처리해야 했습니다.

셋째, 목표, 기준, 그리고 개발 모델을 잘 관리해야 합니다. 기업들은 국내에서 기다리기보다는, 부족한 자원을 적극적으로 발굴하고 해외 기업처럼 더욱 강력하게 성장할 수 있는 레버리지를 확보해야 합니다.

마우 여사는 자신의 사업 경험을 통해 교훈을 얻었습니다. M&A에서 성공하려면 순수한 동기와 온 마음을 다해 해야 하며, 수익이 낮더라도 말입니다.

가무다랜드 베트남 회사 이사회 의장인 앵거스 리우 씨는 모든 M&A 거래는 귀중한 교훈이라고 말했습니다. 가무다랜드는 6건의 인수와 6건의 매각에 참여했으며, 이를 통해 많은 중요한 경험을 얻었습니다.

앵거스 리우 씨는 M&A를 성공적으로 추진하기 위해 세 가지 주요 요소를 강조했습니다. 첫째, 예측 불가능한 요소를 예상해야 합니다. M&A 협상 과정에는 항상 예측 불가능한 요소가 많기 때문입니다.

따라서 예상치 못한 위험에 대처하기 위한 예비 계획(플랜 B)을 마련하는 것이 중요합니다. 사전에 충분히 예측하고 대비하면 원치 않는 상황으로 인한 피해를 최소화하는 데 도움이 됩니다.

다음은 평판이 좋은 컨설팅 회사를 선택하는 것입니다. 리우 씨는 컨설팅 회사를 선택하는 것이 M&A에서 매우 중요하다고 말합니다. 탄탄하고 경험이 풍부한 컨설팅 회사는 M&A 과정을 가속화하고 복잡한 규제를 극복하는 데 도움이 됩니다. 컨설턴트 선택의 실수는 전체 거래의 실패로 이어질 수 있습니다.

마지막으로, 유연성과 인내심이 중요합니다. M&A는 결코 쉬운 길이 아니기 때문입니다. 성공하려면 당사자들은 유연하게 대처하고 과정 전반에 걸쳐 서로를 지지해야 합니다. 시간이 걸릴 수 있지만, 인내심이 핵심입니다. 빨리 가고 싶다면 천천히 가야 합니다.

ASART 비즈니스 컨설팅 회사의 M&A 부서장 겸 사장인 빈 레 씨는 컨설턴트는 단순히 연결하는 데 그치지 않고 각 당사자의 전략적 비전을 이해하고, 두 당사자가 어떻게 협력하는지, 공통 방향을 제시하는 방법 등을 이해하며, 이를 통해 거래 이후의 결정적인 결정을 내릴 수 있다고 말했습니다.

"일정 규모의 중요한 거래의 경우, 투자자들조차 기업에 컨설턴트를 요구합니다. 게임에 참여하여 상대방에게 게임 방법을 지시하고 싶어 하지 않기 때문입니다. 많은 위험한 문제들을 예상하는 것은 컨설팅의 중요성을 보여주는 것입니다."라고 빈 레 씨는 강조했습니다.

출처: https://baodautu.vn/kien-tao-gia-tri-hau-ma-d231463.html