وبحسب ملف تم تقديمه مؤخرا إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية، فإن شركة آرم تريد جمع 4.87 مليار دولار لطرحها العام الأولي على بورصة ناسداك.
قد تُقدّر قيمة الصفقة الشركة بـ 52 مليار دولار. كانت آرم مُدرجةً في بورصتي لندن ونيويورك قبل أن تستحوذ عليها سوفت بنك مقابل 32 مليار دولار عام 2016.
باعتبارها شركة بريطانية، يتم تصنيف شركة Arm كجهة إصدار خاصة أجنبية في الولايات المتحدة ويتم احتساب أسهمها كأسهم إيداع أمريكية (ADS).
وستدرج "أرم" 95.5 مليون سهم بأسعار تتراوح بين 47 و51 دولارا أمريكيا، لجمع ما بين 4.49 و4.87 مليار دولار على التوالي، وتقييم الأسهم بما يتراوح بين أقل من 50 مليار دولار و52 مليار دولار.
مع طرحها الأولي العام في الولايات المتحدة، حصلت شركة آرم على رأس مال جديد لزيادة استثماراتها في البحث والتطوير، لا سيما في ظل سعيها للنمو في مجال الذكاء الاصطناعي من خلال تطوير رقائق جديدة. وقد أطلقت الشركة مؤخرًا عدة رقائق مخصصة للذكاء الاصطناعي والتعلم الآلي.
ومن المتوقع أن تمتلك سوفت بنك نحو 90.6% من الأسهم القائمة بعد اكتمال الطرح العام الأولي، في حين يتم تداول 9.4% فقط من أسهم آرم بحرية في بورصة ناسداك.
ومن المتوقع أن تكون صفقة أرم أكبر طرح عام أولي في قطاع التكنولوجيا هذا العام، حيث يأمل المستثمرون أن يبعث الإدراج حياة جديدة في سوق الاكتتابات العامة الأولية التي كانت مجمدة إلى حد كبير منذ عام 2022.
لقد أدت التحديات الكلية والجيوسياسية - من الصراع بين روسيا وأوكرانيا إلى ارتفاع أسعار الفائدة لدى البنك المركزي - إلى انخفاض كبير في تقييمات التكنولوجيا العام الماضي، مما دفع العديد من شركات التكنولوجيا إلى إعادة النظر في قرارها بالاكتتاب العام.
تتوقع شركة آرم إمكانات إيرادات هائلة لتقنيتها. وفي طلبها للطرح العام الأولي، ذكرت الشركة أن إجمالي سوقها المتاحة (TAM) في عام 2022 بلغ 202.5 مليار دولار أمريكي. ومن المتوقع أن ينمو هذا الرقم إلى 246.6 مليار دولار أمريكي بنهاية عام 2025، أي بزيادة سنوية قدرها 6.8%.
وتوجد تصميمات المعالجات ومنصات البرامج الموفرة للطاقة الخاصة بها في أكثر من 250 مليون شريحة في جميع أنحاء العالم، وتستخدم في مجموعة واسعة من المنتجات من أجهزة الاستشعار إلى الهواتف الذكية إلى أجهزة الكمبيوتر العملاقة.
تُقدَّر حصة شركة آرم في سوق تصميم أشباه الموصلات بحوالي 48.9%. وتتسابق شركات أخرى، مثل إنتل وAMD، لتصميم هياكل شرائحها الخاصة، لكنها تواجه صعوبات حتى الآن.
وفقًا لبيانات شركة آرم، أبدت آبل وألفابت وإنفيديا وشركات تقنية أخرى اهتمامها بشراء أسهم آرم بقيمة 735 مليون دولار. كما أبدت إنتل وسامسونج وTSMC وAMD وميديا تيك اهتمامها أيضًا. وهذا يُظهر أهمية آرم ومنتجاتها وخدماتها.
كانت الاكتتابات العامة الأولية لشركات التكنولوجيا نادرة خلال العامين الماضيين، إذ أحجم المستثمرون عن المراهنة على شركات النمو السريع. أما شركة آرم، التي تأسست عام ١٩٩٠، فهي مختلفة. ففي الربع الثاني من عام ٢٠٢٣، حققت الشركة إيرادات بلغت ٦٧٥ مليون دولار، وحققت ١٠٥ ملايين دولار.
في عام ٢٠٢٠، أعلنت إنفيديا عن خطط لشراء آرم من سوفت بنك مقابل ٤٠ مليار دولار، لكن الجهات التنظيمية الأمريكية والبريطانية عرقلتها. وفي عام ٢٠٢٢، انسحب الطرفان من الصفقة، مما مهد الطريق لطرح آرم للاكتتاب العام في الولايات المتحدة.
(وفقا لشبكة CNBC)
[إعلان 2]
مصدر
تعليق (0)