Crearea unui impuls pentru conectarea comerțului cu mărfuri dintre Vietnam și ASEAN

În această dimineață (19 martie), la Hanoi , Bursa de Mărfuri din Vietnam (MXV) a organizat un curs de instruire pentru membrii de afaceri și membrii caselor de brokeraj MXV.

La eveniment au participat aproape 200 de delegați, experți din întreaga lume , reprezentanți ai burselor regionale, investitori, brokeri și traderi din companiile membre MXV.

În special, la sesiunea de instruire au participat și doi reprezentanți ai Agenției Indoneziene de Reglementare a Tranzacțiilor cu Contracte Futures pe Mărfuri (BAPPEBTI) - unitatea responsabilă de gestionarea și supravegherea pieței interne de tranzacționare a instrumentelor derivate, precum și Atașatul Comercial al Ambasadei Indoneziei în Vietnam.

Aceasta este, de asemenea, prima dată când MXV și trei burse de mărfuri de top din regiunea ASEAN, și anume Singapore Commodity Exchange (SGX) din Singapore, Asia Commodity Marketplace (ACM) din Indonezia și Brusa Malaysia Derivatives (BMD) din Malaezia, au adunat și au împărtășit experiențe practice în operațiunile de tranzacționare a mărfurilor și conectarea tranzacțiilor cu restul lumii.

Prezentare generală a evenimentului

Metoda de analiză de sus în jos

La începutul sesiunii de instruire, dl. Nguyen Duc Dung, director general adjunct al MXV, a declarat că acest program de instruire este un eveniment anual menit să aducă cunoștințe și valori practice ale pieței de tranzacționare a mărfurilor către companiile și investitorii de pe piața vietnameză.

Dl. Nguyen Duc Dung - Director General Adjunct al Bursei de Mărfuri din Vietnam (MXV)

În urma succesului programului de instruire „Derivatives Portofoly Risk Management” din iulie 2024, MXV continuă anul acesta să implementeze programul de instruire „Metode de analiză a pieței și dezvoltarea ideilor de tranzacționare”, cu conținut mai aprofundat pentru a ajuta membrii pieței să își îmbunătățească capacitatea analitică și să construiască strategii de tranzacționare eficiente.

Dl. Andy Tan - CEO al Inspirante Trading Solutions (ITS) consideră că în tranzacționarea cu mărfuri este necesară o abordare cuprinzătoare, care să combine analiza macro, analiza tehnică, strategiile de arbitraj și managementul riscului pentru a construi un plan eficient de tranzacționare cu mărfuri.

Mai exact, ITS a introdus o metodă de analiză de sus în jos (de la macro la micro), ceea ce înseamnă pornirea de la tendințele economice globale și apoi aprofundarea industriilor și mărfurilor specifice. În special, ITS se concentrează pe examinarea indicatorilor economici importanți, cum ar fi creșterea PIB-ului, inflația, politica monetară și tensiunile geopolitice , pentru a prezice impactul asupra pieței de mărfuri.

Dl. Andy Tan - CEO al Inspirante Trading Solutions Pte Ltd (ITS)

De exemplu, atunci când Rezerva Federală a SUA (Fed) a început ciclul de reducere a ratei dobânzii în septembrie 2024, din cauza unei tendințe descendente a inflației, acest lucru a dus la o slăbire a dolarului american, ceea ce a dus la creșterea prețurilor mărfurilor denominate în dolari americani, cum ar fi petrolul brut, metalele prețioase și produsele agricole.

Dl. Wan ZuHao - analist de cercetare ITS a oferit, de asemenea, exemple specifice de factori care afectează tranzacționarea cu minereu de fier, grâu și argint, propunând astfel strategii de tranzacționare rezonabile pentru a ajuta investitorii din Vietnam să înțeleagă mai bine conținutul transmis.

De exemplu, piața argintului, aurul și argintul sunt strâns legate. Dacă prețul aurului tinde să crească pe termen lung, și argintul va fi atras. Din perspectiva producției industriale, argintul este utilizat pe scară largă în producția industrială, astfel încât o recesiune economică poate încetini cererea de argint. Cu toate acestea, din perspectiva unui activ refugiu, atunci când prețul aurului crește, și argintul va crește în mod corespunzător.

În ceea ce privește macroeconomia, dl. Wan ZuHao a spus că este foarte dificil de prevăzut în situația actuală, mai ales când dl. Donald Trump se va întoarce la Casa Albă. De asemenea, ITS trebuie să monitorizeze constant informațiile din surse de presă pentru a-și putea ajusta propriile previziuni.

Pentru a clarifica piața minereului de fier, dl. Kenneth Ng - director, specialist în mărfuri, valori mobiliare și FICC al SGX, a oferit mai multe informații despre lanțul valoric al producției de oțel. În prezent, SGX este principalul centru de tranzacționare a minereului de fier - o materie primă pentru producția de oțel - din Asia, cu un volum de tranzacționare de 5,8 miliarde de tone pe an.

Dl. Kenneth Ng a declarat că un contract futures standard pentru minereu de fier pe SGX este de trei ori mai mare decât volumul real de tranzacționare a minereului de fier transportat pe mare. În special, întreprinderile producătoare din industrie reprezintă doar 26,3% din volumul tranzacțiilor contractuale. Între timp, instituțiile financiare reprezintă 57,3% din volumul tranzacțiilor datorită performanței lor superioare în comparație cu alte clase de active.

Elemente de investiții diversificate pentru traderi

Împărtășirea experiențelor practice în procesul de operare și conectare a tranzacțiilor cu cauciuc - un produs tranzacționat la SGX care reprezintă 90% din totalul pozițiilor deschise de pe întreaga piață.

El a spus că volumul mediu zilnic de tranzacționare a contractului futures pentru produse din cauciuc TSR20 pe SGX a ajuns la aproximativ 16.000 de loturi, reflectând o cerere puternică din partea investitorilor și a companiilor producătoare.

Furnizarea de contracte futures și opțiuni TSR20 de către SGX ajută companiile să se acopere de riscuri, să stabilizeze costurile de producție și să optimizeze strategiile de tranzacționare.

În cadrul sesiunii de instruire, dna Esther Tio, directoarea de marketing și dezvoltare a clienților cu amănuntul a BMD, a prezentat, de asemenea, traderilor vietnamezi caracteristicile contractelor de ulei de palmier. În prezent, BMD este principalul centru de tranzacționare a uleiului de palmier din lume, reprezentând 97% din lichiditatea contractelor futures pentru ulei de palmier brut (FCPO).

FCPO este tranzacționat în unități de 25 de tone per contract, cotate în ringgit malaezian (MYR), și tranzacționat de trei ori pe zi, inclusiv sesiunea de noapte, pentru a satisface cererea internațională. Prețurile FCPO reflectă adesea rapid fluctuațiile globale ale ofertei și cererii, influențate de factori precum politicile fiscale la export, vremea, fluctuațiile ringgitului malaezian și cererea din China și India.

BMD a vorbit și despre procesul de livrare a uleiului de palmier brut, cu sisteme complete de inspecție, depozitare și livrare pentru a asigura calitatea. Aceasta este o experiență și pentru țări precum Vietnam, aflate în procesul de construire a unui sistem real de tranzacții și livrare a mărfurilor.

În plus, BMD are un parteneriat strâns cu CME Group, oferind produse derivate pe mărfuri, indici bursieri, valute și metale prețioase pentru a oferi investitorilor acces facil la piețele internaționale.

Reprezentanta ACM Exchange, dna Cindy Olyvia - Director Adjunct de Afaceri ACM, a prezentat contractul futures Nano Contracts, cu o rată a marjei scăzută și tranzacții de dimensiuni reduse, acest produs fiind mai accesibil investitorilor individuali decât contractele standard pe metale de la Bursa de Valori din Londra.

În prezent, ACM tranzacționează Nano Contracte cu 3 tipuri de produse: platină, argint și bronz. MXV este primul partener străin al ACM care implementează acest tip de contract.

De la lansarea Nano Contracts, contractul a atras aproximativ 400-500 de poziții deschise pe zi numai pe piața indoneziană. ACM se așteaptă ca, prin cooperarea dintre ACM și MXV, numărul de poziții deschise de la MXV să reprezinte aproximativ 20% din totalul pozițiilor deschise ale acestei tranzacții Nano Contracts. Datorită acestui fapt, MXV își poate extinde domeniul de operațiuni și poate crește atractivitatea pieței instrumentelor derivate din Vietnam.

Sursă: https://congthuong.vn/tao-dong-luc-lien-ket-giao-dich-hang-hoa-giua-viet-nam-va-asean-379014.html